Nende börside liikmeid reguleerib SEC, mis jälgib turge, et tagada nende nõuetekohane ja õiglane toimimine. Kahjuks keelduvad teised tema laenuandjad tema praeguseid laenutingimusi muutmast, kuna loodavad, et ka intressimäärad tõusevad.

Alumine rida Mis on tuletis? Tuletisinstrument on leping kahe või enama osapoole vahel, mille väärtus põhineb kokkulepitud alusvaral näiteks väärtpaber või varakomplektil nagu indeks. Ühised alusinstrumendid hõlmavad võlakirju, toorainet, valuutasid, intressimäärasid, turuindekseid ja aktsiaid.

Võtmed kaasa Tuletisinstrument on leping kahe või enama osapoole vahel, mille väärtus põhineb kokkulepitud alusvaral, indeksil või väärtpaberil. Tuletisinstrumentideks on tavaliselt futuurlepingud, tähtpäevade lepingud, optsioonid, vahetustehingud ja garantiid. Tuletisinstrumente saab kasutada kas riski maandamiseks maandamine või riski võtmiseks, eeldades proportsionaalset tasu spekuleerimist.

Koige tapsem kaubandusstrateegia

Mis on tuletis? Tuletisinstrumentide mõistmine Tuletisinstrumendid on sekundaarsed väärtpaberid, mille väärtus põhineb tuletatakse ainult esmase väärtpaberi väärtusel, millega nad on seotud - seda nimetatakse alusvaraks.

Kalkulaator Binaarsed valikud Lae alla tasuta

Aktsiaoptsioonid pakuvad laene peetakse tuletisinstrumente arenenud investeerimiseks. Tuletisinstrumente on kahte klassi - "lukk" ja "valik". Lukustustooted nt vahetustehingud, futuurid või forvardid seovad vastavaid osapooli algusest peale kokkulepitud tingimustega kogu lepingu kehtivusaja jooksul.

Seevastu optsioonitooted nt aktsiaoptsioonid pakuvad omanikule õigust, kuid mitte kohustust osta või müüa alusvara või väärtpaber konkreetse hinnaga optsiooni kehtivuse lõppkuupäeval või enne seda. Kui tuletisinstrumendi väärtus põhineb varal, ei tähenda tuletisinstrumendi omandiline kuuluvus vara omamist.

Futuurilepingud Näiteks futuurileping on tuletisinstrument, kuna selle väärtust mõjutab alusvara tootlus. Futuurleping on leping kaupade või väärtpaberite ostmiseks või müümiseks ettemääratud hinnaga ja ettemääratud kuupäeval tulevikus. Futuurlepingud on standarditud konkreetsete koguste suuruste ja aegumiskuupäevade järgi. Futuurlepinguid saab kasutada selliste kaupade nagu nafta ja nisu ning väärismetallide nagu kuld ja hõbe vahel. Aktsiaoptsioonid Aktsia- või aktsiaoptsioon on tuletisinstrumentide tüüp, kuna selle väärtus on "tuletatud" alusvara väärtusest.

Valikud on vormis: kõned ja panused.

Standarditud laenuvõimalused töötajate aktsiaoptsioonide ostmiseks

Ostuvõimalus annab omanikule õiguse osta alusvara ettemääratud hinnaga nn alghind ja lepingus sätestatud ettemääratud kuupäevaks mida nimetatakse aegumiskuupäevaks. Müügioptsioon annab omanikule õiguse müüa aktsiaid lepingus kindlaksmääratud hinnaga ja kuupäeval.

Optsioonipreemiaks nimetatud optsioonil on esialgne hind. Riskide ja tulude võrrandit peetakse sageli investeerimisfilosoofia aluseks ja tuletisinstrumente saab kasutada kas riski maandamiseks maandamiseks või neid saab kasutada spekuleerimiseks, kus arvestataks riski versus tasu tasemega.

5 Best Investing Apps in 2021- How To Invest Your Money

Riskimaandamiseks kasutatavad tuletisinstrumendid võimaldavad alusvara hinnaga seotud riske lepingus osalevate osapoolte vahel üle kanda. Tuletisinstrumentide vahetused ja määrused Mõnede tuletisinstrumentidega kaubeldakse riiklikes väärtpaberibörsides ja neid reguleerib USA väärtpaberibörs SEC.

Teiste tuletisinstrumentidega kaubeldakse börsiväliselt OTCmis hõlmab osapoolte vahel eraldi läbirääkimisi pidavaid kokkuleppeid.

Tulevikud Enamiku tuletisinstrumentidega kaubeldakse börsidel. Kaubafutuuridega kaubeldakse näiteks futuuribörsil, mis on turg, kus ostetakse ja müüakse erinevaid tooraineid.

Related Content

CFTC reguleerib futuuriturge ja on föderaalne agentuur, kelle ülesandeks on turgude reguleerimine, et turud toimiksid õiglaselt. Järelevalve võib hõlmata pettuste ennetamist, kuritahtlikke kauplemistavasid ja maaklerfirmade reguleerimist. Nende börside liikmeid reguleerib SEC, mis jälgib turge, et tagada nende nõuetekohane ja õiglane toimimine. Börsivälised tehingud Oluline on märkida, et määrused võivad mõnevõrra erineda, olenevalt tootest ja selle vahetusest.

Töötajate aktsiaoptsiooni ja piiratud aktsiate vahel otsustamine

Näiteks valuutaturul tehakse tehinguid börsiväliselt OTCmis toimub maaklerite ja pankade vahel, võrreldes ametliku vahetusega.

Kaks osapoolt, näiteks ettevõte ja pank, võivad tulevikus kokku leppida, et vahetavad valuuta kindla kursiga teise vastu. Pangasid ja maaklereid reguleerib SEC. Investorid peavad siiski olema teadlikud riskidest börsiväliste turgudega, kuna tehingutel puudub keskturg ega reguleeriva järelevalve tase riiklikul börsil.

Kahepoolsed tuletised Kauba futuurileping on Aktsiaoptsioonid pakuvad laene ettemääratud koguse kauba ettemääratud hinnaga ostmiseks või müümiseks tulevikus kuupäeval. Kaupade futuure kasutatakse sageli investorite ja ettevõtete maandamiseks või kaitsmiseks kauba hinna ebasoodsate muutuste eest.

Crypt Institutsionaalne investeering

Näiteks kasutavad põllumajandustootjad ja möldrid kauba tuletisinstrumente teatud kindlustuse tagamiseks. Põllumajandustootja sõlmib lepingu, et lukustada kauba jaoks vastuvõetav hind, ja möldrileping, et lukustada kauba garanteeritud pakkumine.

Optsioonid ja palgatöö

Ehkki nii põllumehel kui ka möldril on riskide maandamise teel risk vähenenud, on mõlemad endiselt ohustatud hindade muutumisest.

Kauba tuletisinstrumendi näide Näiteks kui põllumajandustootja on kindel kauba kindlaksmääratud hinnas, võivad hinnad tõusta näiteks ilmastikutingimuste tõttu tekkiva puuduse tõttu ja talupidaja kaotab lõpuks teenitud lisatulu.

Samamoodi võivad kauba hinnad langeda ja möldr peab kauba eest rohkem maksma, kui ta muidu maksaks. Oletame näiteks, et Aegumiskuupäeval Kui aga hind oleks tõusnud 5 dollarini buššeli kohta, oleks Aktsiaoptsioonid pakuvad laene riskimaandus lubanud nisu osta 4, dollari lepingulise hinnaga, võrreldes juulis kehtivuse lõppkuupäeval kehtinud 5 dollariga.

Tuletisinstrumentide eelised Kasutagem väljamõeldud talu lugu, et uurida mitme tuletiseliigi mehaanikat. Tervislike kanakasvatusettevõtete omanik Gail on mures hiljutise kana hinna kõikumise või kanaturu kõikumise pärast seoses linnugripist teatamisega.

Gail soovib oma äri kaitsta veel halbade uudiste loitsu eest. Nii kohtub ta investoriga, kes sõlmib temaga futuurilepingu. Investor on nõus maksma 30 dollarit linnu kohta, kui linnud on turuhinnast hoolimata kuue kuu pärast tapmiseks valmis. Kui sel ajal on hind kõrgem kui 30 dollarit, saab investor sellest kasu, kuna Aktsiaoptsioonid pakuvad laene on võimalik linde turuhinnast odavamalt osta ja turul kasumi saamiseks kõrgema hinnaga müüa.

Fresh articles

Kui hind langeb alla 30 dollari, saab Gail kasu, sest ta saab oma linde müüa rohkem kui praegune turuhind või rohkem kui see, mida ta lindude eest avaturul saaks. Binaarsed voimalused kaardid reaalajas ja riskimaandamine Futuurilepingu sõlmimisega on Gail turul hinnamuutuste eest kaitstud, kuna ta on lukustanud hinna 30 dollarit linnu kohta.

Ta võib kaotada, kui hullu lehma hirmu korral tõuseb hind kuni 50 dollarit linnu kohta, kuid teda kaitseb linnugripi puhangu uudiste korral hind 10 dollarini. Futuurilepinguga maandades suudab Gail keskenduda oma ärile ja piirata muret hinnakõikumiste pärast. Oluline on meeles pidada, et kui ettevõtted maandavad, ei spekuleeri nad kauba hinna üle.

Selle asemel on riskimaandamise võimalus vaid üks osapool riskide juhtimiseks. Kõigil osapooltel on kasumisse või marginaali sisse arvestatud hind ja riskimaandamisinstrument aitab kaitsta seda kasumit kauba hinna turu liikumise eest.